2022年新发基金怎么投?快来看近两年的数据

  • 2023-02-01
  • John Dowson

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  指数走势呈现明显的正相关效应,即当指数点位高、市场热度高的时候,新发基金也呈现热销态势;反之基金销量处于相对低位。下图中几个明显的新发基金销量低位分别为2020年4月、2020年9月-12月、2021年4月至今。

  我们统计了近2年来各月新发基金的发行份额,并根据其发行份额以相应权重乘以其最新净值,计算出各月新发基金的最新加权净值。

  注:数据截至2021年12月31日;加权净值计算方法:将各新发基金的当日净值按发行规模进行加权求和。

  各月新发基金的最新加权净值,相当于在市场上每个月对新发权益类型基金建立一只FOF基金,按发行规模权重进行投资,持有到今天的FOF基金单位净值。

  它可以直观反映每个月在售的新发基金,从大面上是否给客户赚到了钱,即如果最新加权净值大于1,该月在售的基金整体赚到钱了;最新加权净值小于1,则亏了钱。

  我们再把各月新发基金的最新加权净值与沪深300指数走势进行拟合,发现赚钱的基金还是靠发行在市场相对底部区域(2020年9月份之前);此后发行的基金,由于市场处于宽幅震荡阶段,新发最新加权净值在1附近波动,赚钱效应不明显。

  我们再来看看2020、2021年新发基金中的百亿基金(俗称“爆款”)近两年来的整体业绩表现:2021、2022年分别有25只、12只“爆款”基金发行,通过对各新发基金的净值进行加权统计,我们发现2020年发行的“爆款”自成立以来的加权净值皆大于1,但2021年以来的加权净值皆小于1;2021年新发的“爆款”成立以来加权净值皆小于1。

  注:数据截至2021年12月31日;加权净值计算方法:将各新发基金的当日净值按发行规模进行加权求和。

  1、广大基民朋友在选择时受市场走势影响较大,整体呈现“追涨杀跌”的态势,这恰恰是我们在今后的基金投资中要克服的;

  3、在合适时机,选择对的产品(能持续稳定超越市场),并始终报以“长期主义”的态度,基金整体投资业绩仍将值得期待。

  基金投资很简单,用对的方法,投资对的人,剩下的交给时间,以及我们的陪伴。(文章来源:长江资管)

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